印度储备银行(RBI)再次严厉打击了印度金融服务行业的领军人物之一，拉什什·沙领导的雪绒花集团。

　　5月29日晚，央行对雪绒花非银行金融子公司ECL Finance Ltd和资产重组公司EARCL进行了取缔，EARCL由资深银行家拉杰库马尔·班萨尔(Rajkumar Bansal)领导，他在IDBI银行工作了很长时间。

　　虽然ECL Finance已被要求停止结构性交易，但EARCL已被禁止收购金融资产，包括证券收据(SRs)。这些都是主要的商业限制。

　　强大的单词

　　监管机构在宣布这些措施时的严厉语气很难让人忽视。印度储备银行表示:“人们观察到，这些集团实体没有采取有意义的补救行动来纠正上述缺陷，而是诉诸新的方式来规避监管。”

　　声明称，在过去几个月里，澳大利亚储备银行一直在与这些公司的高级管理层及其审计师进行接触，但到目前为止，还没有看到有意义的纠正措施，因此有必要实施业务限制。

　　限制的主要原因包括缺乏披露和报告以及不遵守审慎规范。

　　如果仔细观察，这些原因与印度央行在过去六个月左右对金融服务公司的打击如出一辙。

　　连续的动作

　　2024年伊始，由印度金融科技行业代表人物维贾伊·谢卡尔·夏尔马(Vijay Shekhar Sharma)支持的Paytm支付银行(PPBL)受到了大规模打击。

　　这项于1月31日宣布的行动，比临时预算提前了一天，可能会让大多数人感到惊讶，也许除了夏尔马本人。

　　在过去的两年里，印度储备银行和夏尔马一直在就银行监管机构指出的有关支付银行不遵守规范的多个问题保持联系。

　　在这里，印度储备银行再次指出了促销商长期以来不合规和不与监管机构合作的历史。

　　在3月的第一周，有两个连续的行动。3月4日，在注意到该公司黄金贷款组合存在某些重大监管问题后，印度储备银行要求IIFL金融公司立即停止制裁或支付黄金贷款。

　　第二天，印度储备银行禁止JM金融产品有限公司(JMFPL)提供股票和债券贷款，包括向客户提供贷款，使他们能够认购首次公开募股(ipo)，立即生效。它在发布指令时指出，该公司批准的IPO融资贷款和NCD认购存在严重缺陷。

　　不祥之兆

　　正如Moneycontrol在3月11日报道的那样，印度储备银行一直在密切关注非银行公司不合规和违规的情况，以及它们为遵守规范而采取的后续行动。

　　印度央行似乎已经从2018年至2020年期间DHFL和IL&FS的崩溃中吸取了惨痛的教训。

　　在这两起案件中，尽管两家公司长期不合规，但监管机构未能采取行动，这令人质疑。这两件事标志着印度央行监管影子银行的一个转折点。

　　据印度储备银行内部人士透露，央行通常会给企业一年左右的时间来纠正错误。如果它发现应对措施不足，央行就会采取严格的行动。

　　所有这些案件都有一个模式，这些行动都不是突然的——印度储备银行给了违规者足够的时间来解决问题。

　　这给整个行业带来了什么启示?

　　一位不愿透露姓名的前资深银行家表示:“这向整个行业传递了一个明确的信息，即如果不遵守规定，无论发起人规模多大、关系有多密切，都无法幸免。”

　　“没有人能想象对Paytm银行和夏尔马采取如此严厉的行动。不过，通过采取强硬行动，印度央行明确表示，没有人可以凌驾于监管之上。”

　　多年来，印度储备银行加强了对非银行机构的审查，加强了现场和场外检查，以发现违规行为的早期迹象，并寻求纠正措施。

　　它对主要参与者的打击是对非银行行业的一个警告，要求它们在文字和精神上遵守规范，否则将面临警惕的监管机构的愤怒。